建行(0939.HK)今年9月將以新股方式發行A股，而非采取減持存量股方案。按初步發行方案，即使行使“綠鞋”機制，建行A股發行也不會超過90億股。
中國國際金融有限公司(下稱“中金”)有關人士向《第一財經日報》證實，中金將擔任建行發行A股的主承銷商，承銷團隊與中金承銷工行IPO時的團隊基本為一班人馬，主承銷商將被授權視情況行使“綠鞋”機制。
建行A股發行上市具體方案需經董事會、股東大會通過后，再向證監會和銀監會辦理審批、登記、備案、核準等手續。據悉，建行A股發行價區間較H股市價的溢價比率有待于將要召開的建行青島會議上確定。
建行初始希望能以減持“老股”(存量股)的形式登陸A股市場。消息人士透露，建行的A股上市初步方案在5月《境外中資控股上市公司在境內首次公開發行股票試點辦法(草案)》(下稱《試點辦法》)開始的投行征求意見完畢后便已厘定。由于建行許諾向H股股東派發截至6月30日的現金股息，且建行經外部審計的半年報要到8月出爐等因素，建行將發行A股的時間改為三季度末。
建行的境外戰略投資者美國銀行擁有對所持建行股權比例的反攤薄權。按照協議，建行H股發行后，中央匯金公司向美國銀行出售建行“老股”，以維持后者持股19.9%的水平。而在建行發行A股時，美國銀行如何行使反攤薄權，成為各方協商建行A股上市方案的一個話題。
8月6日，美國銀行CEO肯•劉易斯訪問建行，與建行董事長郭樹清、行長張建國等舉行了會談。消息人士透露，各方在此問題上已無障礙，有可能在定向配售時通過QFII等方式維持美國銀行的協議持股水平。
建行昨日港股報收5.68港元，下跌0.18%。(李濤)
